泰水災斷鏈? PC及硬碟廠庫存可支應至12月上旬 影響有限
發佈: 2011-10-23 22:40 | 來源: sina.com | 查看: 69次
【鉅亨網記者蔡宗憲 台北】
本周台股盤面上最熱門的話題非毒蘋果莫屬,不過除此之外,還有一項議題慢慢發酵,就是泰國水災對供應鏈造成的影響狀況,硬碟大廠WD(Western Digital)已宣布關閉 2 座廠房,並表示泰國水災對供應情況產生明顯的影響,市場擔憂此舉將使第 4 季PC產業再有斷鏈危機,連帶影響周邊相關零組件的需求。
WD關閉兩座廠房,由於其泰國廠區占整體WD產能比重約 6 成,因此約有20%的供應產能受到影響,市場解讀影響層面有限,但真正衝擊較大的是部分關鍵零組件,例如硬碟馬達供應不及,恐對整體硬碟產業造成影響,專攻硬碟馬達的日本電產(NIDEC),在泰國生產產能約占其整體產能比重達25-30%,在市場市占率高達75%,因此NIDEC減產,影響整體硬碟供應情況的程度反而較為可觀。
不過,外資德意志證券認為,雖然硬碟供應吃緊,但PC代工廠端針對零組件仍有4-6周的庫存水位,而硬碟廠本身也有足夠的存貨可支撐至12月上旬,因此WD與NIDEC的減產,對整體PC第 4 季供應影響有限。
不過,由於硬碟馬達供應量在第 4 季還是向下滑落,因此將對產業造成些微影響,預估至明年第 1 季效應才會逐步散去。
而也因PC方面受影碟供應微幅影響出貨,因此德意志認為,上游PC晶片針對PC廠也會放慢晶片出貨腳步,以免暴露在過高的庫存水位風險之下,預估第 4 季半導體(晶圓代工與後段封測)營收,受泰國水災斷鏈影響的幅度約為0.3-0.8個百分點。
NB代工業者指出,目前泰國水災的影響情況還在觀望與了解中,不過第 4 季的出貨目標與成長預期皆沒有改變。